"Бурятские" ПИФы радуют не всех
По данным Национальной лиги управляющих совокупная стоимость чистых активов всех ПИФов в России приближается к 650 млрд. рублей. По итогам работы с начала 2007 года наиболее успешные фонды заработали своим пайщикам неплохой доход: ПИФ «Замоскворечье-российская энергетика» +26,3% (УК Банка Москвы), ПИФ «Альянс Росно-акции второго эшелона» +34,3% (УК Альянс Росно-управление активами). Это довольно неплохой доход по итогам полугодия, особенно если сравнивать с банковскими депозитами. Доступны ли жителям Бурятии такие формы вложения денег и какие ПИФы наиболее прибыльны, «Экономическому вестнику Бурятии» рассказал руководитель проекта «Сайт о финансах Бурятии» www.open-finance.ru Роман ХАДАХАНЭ.
- Вложения в ПИФы, конечно, доступны жителям Бурятии. К сожалению, не все Управляющие компании представлены в нашем регионе, однако некоторые из них все же присутствуют у нас: УК Банка Москвы в Банке Москвы; УК Пиоглобал эссет менеджмент и УК ОФГ Инвест в Сбербанке; УК Промсвязь, Мономах, УК КИТ Фортис Инвестментс в Промсвязьбанке; УК Уралсиб в Байкалбанке; УК Росбанка в Росбанке. Также у некоторых УК существует возможность дистанционного приобретения паев, когда нотариально заверенный список документов отправляется по почте на адрес УК. И, наконец, паи множества ПИФов возможно приобрести самостоятельно на бирже ММВБ в рамках договора на брокерское обслуживание, в том числе через интернет-трейдинг.
- Как сработали УК, представленные у нас в республике, на фоне других УК?
- По данным Национальной лиги управляющих (НЛУ), в лидерах роста фонды акций. За I полугодие 2007 ПИФ «Замоскворечье-российская энергетика» (+26,3%), УК Банка Москвы, ПИФ «КИТ Фортис - Российская электроэнергетика» (+21,8%) и «КИТ Фортис - Российская металлургия и машиностроение» (+9%) УК КИТ Фортис инвестментс. Остальные фонды акций не смогли обогнать инфляцию, которая составила 5,7%, и принесли пайщикам убытки. Среди ПИФов-аутсайдеров «Триумфальная площадь - российская нефть» (-19,2%) УК Банка Москвы и «КИТ Фортис - Российская нефть» (-20%) УК КИТ Фортис инвестментс. ПИФы смешанных инвестиций показали убытки так и не сумев обогнать инфляцию. Среди ПИФов облигаций лучший результат у ПИФа «ПиоГлобал-фонд облигаций» (+6%) УК ПиоГлобал эссет менеджмент и ПИФа «Сапфир" (+6%) УК Росбанка. ПИФ Лукойл-фонд консервативный» (+5,7%) УК Уралсиб показал доходность равную инфляции. Остальные ПИФы не смогли перегнать инфляцию и принесли пайщикам убытки.
- От чего зависят такие различные результаты? И доходность и убыточность. Как все это сочетается в таком продукте как ПИФ?
- Все кроется в соотношении риска и доходности. Мы видим, что наибольший доход, как и наибольший убыток, принесли отраслевые ПИФы: электроэнергетические и нефтяные. Ведь каждый отраслевой ПИФ дополнительно несет на себе конъюнктурные риски всей отрасли. В данном случае мы видим, что ставка управляющих на электроэнергетику сыграла, а ставка на нефть нет. По рейтингу ПИФов на сайте http://investfunds.ru с использованием коэффициента Шарпа, отражающего соотношение риска и доходности, рассчитанный по историческим данным за 36 предыдущих месяцев, в Топ20 «бурятские» ПИФы присутствуют на следующих местах:
1. ПИФ Гранат УК Росбанка (3 место)
2. ПИФ КИТ Фортис - Российская электроэнергетика УК КИТ Фортис Инвестментс (7 место)
3. ПИФ Кузнецкий мост УК Банка Москвы (8 место)
4. ПИФ ПиоГлобал - фонд облигаций УК ПиоГлобал эссет менеджмент (9 место)
5. ПИФ Индекс ММВБ УК ПиоГлобал эссет менеджмент (12 место)
6. ПИФ Лукойл Фонд перспективных вложений УК Уралсиб (15 место)
7. ПИФ Лукойл Фонд отраслевых инвестиций УК Уралсиб (18 место)
8. ПИФ Биржевая площадь - Индекс ММВБ УК Банка Москвы (19 место)
Для тех, кто рассматривает возможности воспользоваться услугами ПИФов, напомним, доходность ПИФ не гарантируется ни государством, ни УК. А также обращаем внимание на то, что стоимость инвестиционных паев ПИФов может увеличиваться и уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. А прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.
И, конечно же, сравнивать ПИФ и депозит в банке, по крайней мере, некорректно. Приобретая пай, вы добровольно берёте на себя дополнительные риски. И если вы к ним готовы ради дополнительной выгоды, то ПИФ для вас!
Экономический вестник Бурятии ИРА Восток-Телеинформ